Markets in Crypto-Assets
Regulation (MiCA)

MiCA (Markets in Crypto-Assets Regulation) — Regulation (EU) 2023/1114 — это нормативный акт Европейского Союза, регулирующий рынок криптоактивов. MiCA направлен на создание единого правового режима для криптоактивов в ЕС, обеспечение защиты инвесторов, финансовой стабильности и предотвращение злоупотреблений на рынке.

MiCA применяется и необходима для следующих организаций:

1. Криптоактивные компании (CASP):

Криптобиржи
Платформы для торговли криптоактивами.
Провайдеры услуг по хранению и управлению криптоактивами (кастодиальные кошельки).
Поставщики услуг по обмену криптоактивов на фиатные валюты и наоборот.

2. Эмитенты токенов:

Компании, выпускающие utility-токены, security-токены или стейблкоины, если они предлагаются на рынке ЕС.

3. Другие участники рынка:

Провайдеры финансовых услуг, связанных с криптоактивами.
Компании, предоставляющие консультации по криптоактивам.

Наша методика проведения оценки на соответствие требованиям MiCA основывается на следующих ключевых аспектах:

Комплексный подход. В рамках оценки наша команда охватывает все требования, описанные в MiCA (лицензирование, «White Paper», управление рисками, кибербезопасность, AML/KYC).
Использование передовых практик. В рамках оценки наши аудиторы опираются на применение международных стандартов и фреймворков, таких как ISO 27001, NIST, COBIT.
Взаимодействие с регуляторами. Наша команда регулярно собирает обратную связь по результатам проведенных оценок от регуляторов и Заказчиков. В рамках работы с регуляторами появляется понимание требований надзорных органов и их ожиданий.

Соответствие требованиям MiCA
дает следующие преимущества:

Единый рынок

Упрощение работы криптокомпаний в ЕС благодаря единым правилам.

Повышение доверия

Увеличение доверия инвесторов и пользователей к криптоактивам.

Стимулирование инноваций

Создание благоприятной среды для развития блокчейн-технологий.

Также стоит помнить, что за несоблюдение требований MiCA предусмотрены значительные штрафы и другие меры, включая отзыв лицензии.

MiCA регулирует следующие
категории криптоактивов:

Utility Tokens

Токены, предоставляющие доступ к товарам или услугам, но не являющиеся финансовыми инструментами.

Asset-Referenced Tokens

Токены, стоимость которых привязана к одному или нескольким активам (например, фиатным валютам, товарам).

E-Money Tokens

Токены, используемые как цифровое представление фиатной валюты.

Другие криптоактивы

Все иные виды криптоактивов, не подпадающие под существующие финансовые регуляции (например, криптовалюты, такие как Bitcoin и Ethereum).

Этапы проекта

1 Этап

В рамках подготовительного этапа мы определим цели и границы оценки, соберем и проанализируем текущие политики, White paper и регламенты работы внутри компании, а также подготовим план аудита

2 Этап

Проведем оценку всех требований, указанных в MiCA, и реализованных процедур, в рамках требований

3 Этап

Мы подготавливаем отчетную документацию, для отправки в надзорные органы, в которой представлен анализ всех выявленных недостатков и сильных сторон. А также готовим рекомендации, в которых предложены меры для устранения выявленных проблем и улучшения соответствия требованиям MiCA

Результаты проекта

По результатам проведенной проведенной оценки готовим:

Отчет для отправки регулятору
План действий для устранения выявленных недостатков (RoadMap)
В рамках поддержки обеспечиваем контроль за внедрением рекомендаций и улучшением процессов
При необходимости планируем повторный аудит